SQQQ: ProShares UltraPro สั้น QQQ ETF (2024)

UltraPro Short QQQ (SQQQ) ETF คืออะไร

UltraPro Short QQQ ก่อตั้งขึ้นในเดือนกุมภาพันธ์ 2010 โดย ProShares (SQQQ) เป็นกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนแบบผกผัน(ETF) ที่ติดตามดัชนี Nasdaq 100 Nasdaq 100 ประกอบด้วยบริษัทที่ใหญ่ที่สุดทั้งในและต่างประเทศที่จดทะเบียนในตลาดหุ้น Nasdaq โดยจัดลำดับความสำคัญตามมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดทั้งหมด แต่ไม่รวมสถาบันการเงิน

กองทุนที่มีการกู้ยืมแบบผกผันทั้งหมดประกอบด้วยอนุพันธ์ทางการเงินและบางครั้งก็เป็นอนุพันธ์ของอนุพันธ์ด้วยซ้ำ เพื่อให้บรรลุสิ่งที่ตรงกันข้ามกับสินทรัพย์เฉพาะ ผู้จัดการกองทุนจะต้องซื้อขายตำแหน่งขายและสัญญาแลกเปลี่ยน ซึ่งโดยพื้นฐานแล้วเป็นการเดิมพันว่าหลักทรัพย์หรือการลงทุนอ้างอิงจะทำงานได้ไม่ดี

ประเด็นที่สำคัญ

  • ProShares UltraPro Short QQQ (SQQQ) เป็น ETF แบบผกผันที่มีเลเวอเรจ 3 เท่า ซึ่งติดตาม Nasdaq 100
  • โดยพยายามส่งกลับผลลัพธ์ที่แน่นอนของดัชนี Nasdaq 100 คูณลบสาม
  • ETF นี้เป็นไปตาม Nasdaq 100 ซึ่งมีน้ำหนักมากต่อหุ้นเทคโนโลยีและโทรคมนาคม
  • SQQQ มีขึ้นในระหว่างวันและไม่ใช่การลงทุนระยะยาว ซึ่งค่าใช้จ่ายและความเสื่อมโทรมจะกลืนกินผลตอบแทนอย่างรวดเร็ว
  • ไม่เหมาะสมที่จะถือครองระยะยาว แม้แต่ในกลุ่มนักลงทุนขาลงก็ตาม

ทำความเข้าใจกับ UltraPro Short QQQ (SQQQ) ETF

ProShares ผู้ให้บริการกองทุนสำหรับ SQQQ เปิดตัวในปี 2549 และมุ่งเน้นไปที่การถือครองดาวเทียมที่เฉพาะเจาะจง ตรงเป้าหมาย และค่อนข้างมีความเสี่ยงETF ส่วนใหญ่มีขนาดเล็กปานกลางหรือเล็กมากและ SQQQ ก็ไม่มีข้อยกเว้น สินทรัพย์รวมภายใต้การบริหารหรือ AUM ณ วันที่ 20 ส.ค. 2566 อยู่ที่ 4.56 พันล้านดอลลาร์

กลยุทธ์การใช้เลเวอเรจแบบผกผันสำหรับ SQQQ หมายความว่าพยายามสร้างผลลัพธ์การลงทุนรายวันซึ่งตรงกันข้ามกับประสิทธิภาพรายวันของดัชนีอ้างอิงโดยประมาณ แล้วคูณผลลัพธ์เหล่านั้นด้วยปัจจัยบางอย่าง วัตถุประสงค์ที่ระบุไว้ของ SQQQ คือการเพิ่มผลลัพธ์ที่ตรงกันข้ามกับ Nasdaq 100 เป็นสามเท่า

ซึ่งหมายความว่านักลงทุนใน SQQQ กำลังเตรียมพร้อมสำหรับตลาดหุ้นที่ไม่ใช่สถาบันการเงินที่ต้องดิ้นรน เนื่องจาก Nasdaq 100 มีแนวโน้มที่จะมีน้ำหนักมากต่อเทคโนโลยี โทรคมนาคม และหุ้นด้านการดูแลสุขภาพSQQQ ควรมีแนวโน้มที่จะทำงานได้ดีเมื่อภาคส่วนเหล่านี้มีประสิทธิภาพต่ำ

เพื่อเป็นเงินทุนสำหรับสถานะผกผันที่มีเลเวอเรจ ETF ยังเป็นเจ้าของหลักทรัพย์กระทรวงการคลังของสหรัฐอเมริกาจำนวนมากจากรายได้จากสถานะขาย

ประสิทธิภาพ ETF ของ UltraPro Short QQQ (SQQQ)

ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2023 SQQQ มีเบต้าย้อนหลัง 5 ปีที่ -2.88 และอัลฟ่าที่ -31.79 Sharpe Ratio ของมันคือ -1.03 แม้ว่าสิ่งเหล่านี้จะถือว่าค่อนข้างสอดคล้องกับประเภทของกองทุน แต่ก็มีความเสี่ยงมากกว่า ETF หรือกองทุนรวมโดยเฉลี่ยมาก

SQQQ มีคะแนนค่อนข้างสูงอัตราส่วนค่าใช้จ่ายของ .95%สิ่งนี้ไม่น่าแปลกใจเนื่องจากกลยุทธ์ของกองทุนบางครั้งต้องใช้สัญญาอนุพันธ์ที่เป็นของเหลวก่อนถึงจุดที่เหมาะสมที่สุด การไถ่ถอนในรูปแบบเป็นสิ่งที่ยุ่งยากมากสำหรับ ETFs ที่มีเลเวอเรจแบบผกผัน

ข้อเสียของ UltraPro Short QQQ (SQQQ) ETF

ETF แบบผกผันมีข้อเสียที่แตกต่างกันมากมายสำหรับนักลงทุนที่ต้องการถือสินทรัพย์เพื่อการเติบโตหรือผู้ที่ไม่มีเวลาในการจัดการกำไรจากตราสารเหล่านี้:

  • SQQQ เป็น ETF แบบผกผันแบบกำหนดเป้าหมายรายวัน ProShares ออกแบบมาเพื่อผลกำไรระยะสั้น มีความเสี่ยงสูง และให้ผลตอบแทนสูง หาก Nasdaq 100 ประสบปัญหา
  • กองทุนนี้ไม่เหมาะสำหรับการถือครองระยะยาว นักลงทุนที่ซื้อและถือ SQQQ พบว่าผลตอบแทนได้รับความเสียหายอย่างหนักจากค่าใช้จ่ายและความเสื่อมถอย
  • ปัจจัยสำคัญหลายประการขัดขวางไม่ให้ SQQQ ทำหน้าที่เป็นแกนหลักที่ยอมรับได้ในพอร์ตการลงทุนของนักลงทุน
  • ETF ขนาดเล็ก เช่น SQQQ สามารถผ่านความผันผวนที่รุนแรงและใกล้จะปิดตัวลงแล้ว
  • ราคาหุ้นของธนาคาร SQQQ เบี่ยงเบนไปจากผลการดำเนินงานของตลาดในอดีต ดัชนี Nasdaq 100 ไม่ได้มีความสัมพันธ์อย่างสมบูรณ์กับผลการดำเนินงานของตลาดหุ้นโดยรวม แต่เป็นดัชนีที่เป็นวัฏจักรอย่างแน่นอน เนื่องจากแนวโน้มทั่วไปของ Nasdaq คือการเติบโตเมื่อเวลาผ่านไป แนวโน้มระยะยาวสำหรับ ETF แบบผกผัน 3 เท่าจึงดูสิ้นหวังที่สุด

ข้อดีของ UltraPro Short QQQ (SQQQ) ETF

มีข้อดีบางประการที่จะมี ETF แบบรายวันที่มีเลเวอเรจ:

  • มีสภาพคล่องมากกว่ากองทุนอื่นในขนาดเดียวกันมาก
  • ออกแบบมาเพื่อทำกำไรจากการลดลงของตลาดแทนที่จะอาศัยการเพิ่มขึ้นของตลาด
  • ทำงานเป็นเครื่องป้องกันความเสี่ยงต่อการลดลงที่คาดหวัง
  • ให้นักลงทุนที่ชื่นชอบตลาดรายวันและกิจกรรมการลงทุนมีโอกาสทำกำไร

ETF ที่ดีที่สุดในการ Short Nasdaq คืออะไร?

มี ETF แบบผกผันหลายรายการที่ได้รับเมื่อดัชนี Nasdaq 100 ลดลง ProShares แบบสั้น QQQ (พีเอสคิว) ส่งคืนค่าผกผันของดัชนีแบบหนึ่งต่อหนึ่ง ProShares UltraShort QQQ (คิวไอดี) คือ ETF แบบผกผัน 2 เท่า และ ProShares UltraPro UltraShort QQQ (SQQQ) คือ ETF แบบผกผัน 3 เท่า ยิ่งคุณมีเลเวอเรจมากขึ้น (เช่น 2x หรือ 3x) การเคลื่อนไหวของราคาก็จะยิ่งขยายมากขึ้นเท่านั้น อย่างไรก็ตาม ETF ที่ใช้ประโยชน์ได้ลดลงเนื่องจากองค์ประกอบ ผลก็คือ ยิ่ง ETF มีเลเวอเรจมากเท่าใด ระยะเวลาการถือครองที่คุณควรสั้นลงเท่านั้น

SQQQ ใช้ดีที่สุดเพื่ออะไร?

SQQQ เหมาะอย่างยิ่งสำหรับการเดิมพันระยะสั้นกับดัชนี Nasdaq 100 โดยรวมแล้ว SQQQ ทำหน้าที่ได้ดีที่สุดในฐานะการถือครองดาวเทียมขนาดเล็กที่เฉพาะเจาะจงมากในพอร์ตโฟลิโอของนักลงทุนเชิงรุก มันอาจจะเหมาะที่สุดที่จะใช้เป็นการซื้อแบบต้านวัฏจักรสำหรับผู้ที่เชื่อว่าหุ้นขนาดใหญ่จะได้รับผลกระทบในอนาคตอันใกล้นี้

คุณสามารถขาย Short QQQ ได้หรือไม่?

ใช่. QQQ ก็เหมือนกับ ETF อื่นๆ ที่มีลักษณะคล้ายกับหุ้นในหลายๆ ด้าน หากนายหน้าของคุณสามารถค้นหาหุ้น QQQ ให้คุณยืมได้ คุณสามารถขายชอร์ตได้ ไม่ว่าจะขาย ETF ระยะยาวหรือซื้อ ETF แบบผกผันจะดีกว่ามักขึ้นอยู่กับเทรดเดอร์ สำหรับระยะเวลาการถือครองที่ยาวนานขึ้น ETF แบบผกผันอาจมีพฤติกรรมผิดปกติ

บรรทัดล่าง

Proshares UltraPro Short QQQ เป็นกองทุนที่มีเลเวอเรจแบบผกผัน ซึ่งออกแบบมาเพื่อดำเนินการตรงกันข้ามกับ Nasdaq 100 ถึงสามเท่า เนื่องจากเป็นผลิตภัณฑ์ที่มีเลเวอเรจแบบผกผัน จึงเหมาะที่สุดสำหรับนักลงทุนที่ต้องการผลการลงทุนรายวัน

ความคิดเห็น ความคิดเห็น และการวิเคราะห์ที่แสดงบน Investopedia มีไว้เพื่อวัตถุประสงค์ในการให้ข้อมูลทางออนไลน์ อ่านของเราการปฏิเสธการรับประกันและความรับผิดสำหรับข้อมูลเพิ่มเติม ณ วันที่เขียนบทความนี้ ผู้เขียนไม่ได้เป็นเจ้าของ SQQQ

I'm an experienced financial expert with a deep understanding of exchange-traded funds (ETFs) and financial derivatives. My knowledge is backed by years of hands-on experience in analyzing and trading these instruments. Now, let's dive into the article about the UltraPro Short QQQ (SQQQ) ETF.

The UltraPro Short QQQ (SQQQ) is a unique inverse-leveraged ETF introduced by ProShares in February 2010. It is designed to track the Nasdaq 100 Index but in an opposite direction, seeking to return three times the inverse results of the index. This means that when the Nasdaq 100 struggles, SQQQ tends to perform well.

To achieve this inverse performance, the fund managers utilize financial derivatives, including short positions and swaps. The Nasdaq 100, which the SQQQ follows, is composed of major companies listed on the Nasdaq stock market, particularly in the technology, telecommunications, and healthcare sectors.

Now, let's break down some key concepts mentioned in the article:

  1. Fund Provider - ProShares:

    • ProShares, the provider of SQQQ, was launched in 2006 and focuses on targeted and relatively risky satellite holdings.
    • Most of ProShares' ETFs are moderately or very small in terms of total assets under management (AUM).
    • As of August 20, 2023, SQQQ had a total AUM of $4.56 billion.
  2. Inverse-Leveraged Strategy:

    • SQQQ employs an inverse-leveraged strategy, aiming to produce results opposite to the daily performance of the Nasdaq 100, multiplied by a factor of three.
    • The ETF achieves this by trading in short positions and utilizing swaps.
  3. Performance Metrics:

    • As of Q2 2023, SQQQ had a trailing five-year beta of -2.88, an alpha of -31.79, and a Sharpe Ratio of -1.03.
    • These metrics indicate that SQQQ is considerably riskier than the average ETF or mutual fund.
  4. Expense Ratio and Fund Suitability:

    • SQQQ carries a relatively high expense ratio of 0.95%, attributed to the fund strategy that occasionally requires liquidating derivative contracts before their optimal point.
    • The article emphasizes that SQQQ is not suitable for long-term holding due to expenses and decay.
  5. Advantages and Disadvantages:

    • Advantages include liquidity, designed to profit from market declines, and serving as a hedge against expected declines.
    • Disadvantages include its unsuitability for long-term holding, wild fluctuations, and a bleak long-term outlook for a 3x inverse-leveraged ETF.
  6. Other Inverse ETFs:

    • The article mentions other inverse ETFs like ProShares Short QQQ (PSQ), ProShares UltraShort QQQ (QID), and ProShares UltraPro UltraShort QQQ (SQQQ), each offering different levels of leverage.
  7. Best Use of SQQQ:

    • SQQQ is deemed ideal for very short-term short bets against the Nasdaq 100 and is suggested as a specific and small satellite holding in an aggressive investor's portfolio.

In conclusion, the ProShares UltraPro Short QQQ (SQQQ) is a specialized inverse-leveraged ETF suitable for investors with a preference for daily investing results and a focus on countercyclical strategies.

SQQQ: ProShares UltraPro สั้น QQQ ETF (2024)

References

Top Articles
Latest Posts
Article information

Author: Kimberely Baumbach CPA

Last Updated:

Views: 5746

Rating: 4 / 5 (61 voted)

Reviews: 92% of readers found this page helpful

Author information

Name: Kimberely Baumbach CPA

Birthday: 1996-01-14

Address: 8381 Boyce Course, Imeldachester, ND 74681

Phone: +3571286597580

Job: Product Banking Analyst

Hobby: Cosplaying, Inline skating, Amateur radio, Baton twirling, Mountaineering, Flying, Archery

Introduction: My name is Kimberely Baumbach CPA, I am a gorgeous, bright, charming, encouraging, zealous, lively, good person who loves writing and wants to share my knowledge and understanding with you.